核心财务利润同比大增232%

报告期内该基金合计实现利润总额4441.47万元，较2025年同期的1337.76万元同比增长232%，其中A类份额本期利润3360.15万元，C类份额本期利润1081.32万元，盈利规模实现跨越式提升。

截至2026年6月30日，基金净资产合计17683.99万元，较期初的17760.56万元小幅下降0.43%，A类期末净资产13024.01万元，C类期末净资产4659.98万元，整体规模保持稳定。

A类份额长期超额收益近九成

报告期内A类份额过去六个月净值增长率26.91%，较同期业绩比较基准收益率高出6.98个百分点，自基金合同生效以来累计净值增长率145.80%，较同期业绩比较基准的58.17%高出87.63个百分点，过去七年超额收益更是达到88.80%，长期增强效应显著。

C类份额同样实现稳定的超额收益表现，过去六个月净值增长率26.70%，较基准高出6.77个百分点，自合同生效以来累计净值增长率140.00%，较基准高出81.83个百分点，不同份额均达成增强目标。

量化增强策略运行平稳

报告期内基金围绕中证500指数，整合基本面、技术面、产业景气度多维度数据搭建增强策略体系，依托风险模型对各类风险暴露进行精细化量化管控，将跟踪误差维持在较低区间。同时产品持续深化AI技术在管理环节的落地应用，挖掘非标数据中的非线性信息，进一步拓宽超额收益来源，全周期内各类模型运行稳定，顺利完成相对基准的超额收益目标。

上半年业绩大幅跑赢基准

截至2026年6月30日，浙商中证500增强A份额单位净值为2.3875元，上半年份额净值增长率26.91%，同期业绩比较基准收益率19.93%；浙商中证500增强C份额单位净值为2.3311元，上半年份额净值增长率26.70%，同期业绩比较基准收益率19.93%，两类份额收益均显著高于基准，超额收益表现完全匹配产品定位。

后市布局思路清晰明确

管理人判断2026年下半年国内经济总量温和修复，结构持续呈现K型分化特征，政策端维持“总量审慎托底、结构倾斜新质生产力”的导向；A股行情将从上半年的流动性预期驱动转向盈利兑现主导，板块内部分化进一步加剧，市场风格逐步走向均衡，横截面收益机会从“赛道贝塔”向“细分个股阿尔法”扩散。 针对后续量化策略运作，管理人将采用成长景气主线打底+价值防御对冲+基本面量化与量价多频段信号融合的组合模式，严格约束行业与风格风险，动态调整动量因子敞口，把握板块内轮动与低估值板块均值回归机会，有效应对因子拥挤、行业轮动提速、财报季估值再定价等市场挑战。

核心运营费用同比降39.2%

报告期内基金管理费、托管费等核心运营费用较去年同期明显下降，当期应支付的基金管理费46.20万元，较2025年同期的75.99万元下降39.2%；当期应支付的托管费9.24万元，较2025年同期的15.20万元下降39.2%，运营成本管控成效显著。

当期交易费用合计261.78万元

报告期内基金应付交易费用51.36万元，全部来自交易所市场交易产生的相关费用；当期买卖股票合计产生交易费用261.78万元，对应25.93亿元的股票成交规模，整体交易成本处于合理区间。

股票投资收益同比增483.7%

报告期内基金实现股票投资收益4197.10万元，全部来自买卖股票差价收入，较2025年同期的719.09万元大幅增长483.7%，是本期利润实现高速增长的核心驱动来源。

关联方交易佣金占比11.39%

报告期内基金通过关联方浙商证券的交易单元完成股票成交金额5.76亿元，占当期股票成交总额的11.22%；完成债券成交金额500.29万元，占当期债券成交总额的45.27%。当期应支付浙商证券的佣金为11.30万元，占当期佣金总量的11.39%。

重仓股集中硬科技赛道

期末指数投资部分前三大重仓股分别为中科飞测、协创数据、香农芯创，对应公允价值分别为323.88万元、322.91万元、294.00万元，占基金资产净值比例均在1.66%以上，持仓集中在半导体、信息技术等成长赛道。

积极投资部分前三大重仓股为先导基电、益诺思、平安电工，对应公允价值分别为167.81万元、151.87万元、151.55万元，占基金资产净值比例均在0.86%以上，作为指数增强的超额收益补充部分，进一步分散持仓风险。

持有人结构以个人投资者为主

截至报告期末，基金总持有人户数14191户，户均持有基金份额5252.67份，个人投资者持有份额合计6641.08万份，占总份额比例89.09%；机构投资者持有份额812.98万份，占总份额比例10.91%，其中C类份额机构持有占比达40.67%。

从业人员持有占比0.06%

期末基金管理人所有从业人员合计持有本基金4.50万份，占基金总份额比例0.0604%，其中A类份额持有2.07万份，C类份额持有2.44万份，体现了管理人团队对产品的长期信心。

C类份额实现净申购增长

报告期内A类份额总申购881.17万份，总赎回3499.64万份，净赎回2618.47万份，期末份额5455.01万份；C类份额总申购3051.50万份，总赎回2450.74万份，净申购600.76万份，期末份额1999.05万份，C类份额的净增长反映出普通投资者对该产品的认可度持续提升。

券商交易单元佣金分布集中

报告期内基金共租用7家券商的交易单元开展股票交易，其中华创证券贡献了近五成的股票成交规模和佣金，占当期股票成交总额的48.87%，对应佣金占总佣金比例49.02%，交易资源分配向服务能力更强的头部券商倾斜。

点击查看公告原文>>

声明：市场有风险，投资需谨慎。本文由AI大模型基于公开信息生成，不代表Hehson财经观点。文中所有信息、数据及图表仅供参考，不构成任何形式的投资建议或决策依据，相关信息以实际公告为准。如有疑问，请联系：biz@staff.sina.com.cn。