平安中证2000增强策略ETF：上半年净值涨7.83% 低波动量化跟踪表现稳健
核心财务指标表现亮眼
报告期内基金实现本期利润158.44万元，期末基金资产净值达1646.67万元，加权平均净值利润率达7.86%，累计份额净值增长率达31.15%，核心财务数据表现扎实。
| 指标类别 | 具体指标 | 2026年上半年数值 |
|---|---|---|
| 期间数据 | 本期已实现收益 | 375.33万元 |
| 期间数据 | 本期利润 | 158.44万元 |
| 期间数据 | 加权平均基金份额本期利润 | 0.1034元 |
| 期间数据 | 本期加权平均净值利润率 | 7.86% |
| 期末数据 | 期末可供分配利润 | 391.06万元 |
| 期末数据 | 期末可供分配基金份额利润 | 0.3115元 |
| 期末数据 | 期末基金资产净值 | 1646.67万元 |
| 期末数据 | 期末基金份额净值 | 1.3115元 |
| 累计指标 | 基金份额累计净值增长率 | 31.15% |
净值跟踪误差控制优异
报告期内基金份额净值增长率为7.83%，各阶段净值增长率标准差均低于同期业绩比较基准收益率标准差，组合波动持续小于基准波动，跟踪误差控制完全符合产品设定的风控目标。
| 阶段 | 份额净值增长率 | 业绩比较基准收益率 | 收益差 | 净值增长率标准差 | 基准收益率标准差 | 波动差 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 过去三个月 | 4.99% | 7.78% | -2.79% | 1.52% | 1.62% | -0.10% |
| 过去六个月 | 7.83% | 9.10% | -1.27% | 1.56% | 1.68% | -0.12% |
| 过去一年 | 25.80% | 29.14% | -3.34% | 1.33% | 1.42% | -0.09% |
| 合同生效至今 | 31.15% | 52.20% | -21.05% | 1.91% | 1.99% | -0.08% |
量化多因子策略运行平稳
报告期内基金采用成熟量化多因子投资策略，在中证2000成分股范围内从估值、盈利成长、机器学习等多维度筛选有效阿尔法因子，严格控制相对基准的风险敞口与跟踪误差，行业和风格偏离度极低。上半年面对小微盘风格阶段性偏弱、短期反转因子超额回撤的市场环境，基金通过动态调整模型因子结构，保障了组合运行的稳定性。
上半年业绩实现稳健增长
截至2026年6月30日，基金份额净值达1.3115元，报告期内份额净值增长率达7.83%，在小微盘风格阶段性承压的市场环境下，实现了符合产品定位的稳健收益表现。
管理人下半年展望偏乐观
管理人对下半年A股市场维持乐观判断：基本面层面国内通胀温和回升带动企业盈利向好，内需板块在政策发力下有望企稳，高端制造及出口链依托AI产业趋势保持高景气；流动性层面宏观流动性整体充裕，低利率环境下A股增量资金可期。后续将重点把握AI浪潮下科技、能源、先进制造领域的投资机会，同时关注低波红利资产配置价值，做好组合精细化管理。
基金费用支出清晰可控
报告期内基金管理费发生额4.995万元，托管费发生额0.999万元，较2025年同期均出现明显下降，费用结构清晰透明，管理费按前一日基金资产净值0.50%年费率逐日计提，托管费按0.10%年费率逐日计提。
| 费用项目 | 2026年上半年发生额 | 2025年上半年发生额 |
|---|---|---|
| 基金管理费 | 4.995万元 | 12.435万元 |
| 基金托管费 | 0.999万元 | 2.487万元 |
| 其他费用 | 105元 | 10.95万元 |
交易相关费用明细明确
报告期末基金应付交易费用合计1.14万元，全部为交易所市场应付交易费用；报告期内累计发生交易费用3.21万元，全部为股票交易相关费用，交易成本清晰可追溯。
股票投资收益结构清晰
报告期内基金股票投资总收益达374.64万元，其中买卖股票差价收入298.96万元，赎回差价收入75.68万元，收益来源完全贴合指数增强产品的投资属性。
| 股票投资收益项目 | 2026年上半年发生额 |
|---|---|
| 买卖股票差价收入 | 298.96万元 |
| 赎回差价收入 | 75.68万元 |
| 合计 | 374.64万元 |
关联方交易合规零佣金
本报告期内基金未通过关联方交易单元进行任何股票、债券等品类的交易，未产生应支付关联方的佣金，关联交易合规性表现良好。
前十大重仓股高度分散
期末基金全部为指数投资持仓，未持有积极投资标的，前十大重仓股均为中证2000指数成分股，合计占基金资产净值比例仅3.97%，持仓高度分散，完全贴合小微盘指数的持仓特征。
| 序号 | 股票代码 | 股票名称 | 公允价值（万元） | 占基金资产净值比例 |
|---|---|---|---|---|
| 1 | 603061 | 金海通 | 10.04 | 0.61% |
| 2 | 688359 | 三孚新科 | 7.94 | 0.48% |
| 3 | 603629 | 利通电子 | 7.15 | 0.43% |
| 4 | 688257 | 新锐股份 | 7.13 | 0.43% |
| 5 | 002491 | 通鼎互联 | 7.13 | 0.43% |
| 6 | 300975 | 商络电子 | 6.73 | 0.41% |
| 7 | 300489 | 光智科技 | 6.24 | 0.38% |
| 8 | 688028 | 沃尔德 | 6.23 | 0.38% |
| 9 | 603738 | 泰晶科技 | 6.01 | 0.36% |
| 10 | 300201 | 海伦哲 | 5.90 | 0.36% |
持有人结构分布清晰
截至报告期末，基金总份额1255.61万份，共有591户持有人，户均持有份额2.12万份，个人投资者占比62.61%，机构投资者占比37.39%，持有人结构兼顾零售与机构配置需求。
| 持有人类型 | 持有份额（万份） | 占总份额比例 |
|---|---|---|
| 机构投资者 | 469.51 | 37.39% |
| 个人投资者 | 786.10 | 62.61% |
管理人从业人员零持有
报告期末，本基金管理人的高级管理人员、基金投资和研究部门负责人及本基金基金经理均未持有本基金份额，不存在利益关联相关的潜在影响。
份额与净资产变动明确
报告期内基金总申购份额600万份，总赎回份额900万份，期末基金份额总额1255.61万份；净资产合计从期初1892.05万元变动至期末1646.67万元，综合收益贡献正向158.44万元。
| 项目 | 2026年上半年变动额 |
|---|---|
| 综合收益总额 | +158.44万元 |
| 基金份额交易产生的净资产变动 | -403.81万元 |
| 净资产合计总变动 | -245.38万元 |
券商交易单元使用合规
本基金共租用4个证券公司交易单元，全部来自兴业证券和中信证券两家机构，股票交易合计成交金额6387.45万元，佣金合计1.19万元，成交金额占比与佣金占比完全匹配，交易分配公平透明。
| 券商名称 | 交易单元数量 | 股票成交金额占比 | 佣金占比 |
|---|---|---|---|
| 兴业证券 | 2 | 63.73% | 63.73% |
| 中信证券 | 2 | 36.27% | 36.27% |
点击查看公告原文>>
声明：市场有风险，投资需谨慎。本文由AI大模型基于公开信息生成，不代表Hehson财经观点。文中所有信息、数据及图表仅供参考，不构成任何形式的投资建议或决策依据，相关信息以实际公告为准。如有疑问，请联系：biz@staff.sina.com.cn。